דמי ניהול ועמלות - המדריך המלא לשוק ההון וחיסכון פנסיוני 💵 חתול פיננסי

ברוכים הבאים לחלק השלישי במדריך על דמי ניהול ועמלות.

בחלק זה נדבר על דמי ניהול בקרנות סל, מכשיר השקעה פופולרי מאוד למשקיעים פסיבים בשוק ההון. כמו כל מוצר שסקרנו עד כה, גם מנהלי קרנות ההשקעה הפסיביות צריכים להרוויח קצת כסף, לא? אז כאשר אנחנו קונים קרן סל מחקה מדד יש פה עוד דמי ניהול ועמלות שצריך לקחת בחשבון.

כמו בצבא, נחלק את דמי הניהול ל-3 חלקים:

דמי ניהול קרן סל

איזה שם מקסים ולא מפתיע. דמי ניהול בקרן סל אלו דמי ניהול שמנהל הקרן גובה. הם נגבים באופן יומיומי ושוטף מהתשואה שלכם. כן כן… גם אם יש הפסד מנהל הקרן גובה את דמי הניהול. סייג קטן בקרנות מחקות ישראליות שיש להן דמי ניהול משתנים. ניגע בזה תכף.

דוגמה לחישוב דמי ניהול לקרן סל

קניתם קרן סל אירית שקלית מחקה מדד ACWI (1159235), תשלמו 0.2% דמי ניהול שנתיים כלומר כל יום תשלמו את הסכום הזה חלקי 365.

יש לכם קרן סל בערך כולל של 100,000 שקלים, אז תשלמו עליהם דמי ניהול שנתיים של 200 שקלים. שזה בתכלס 0.54 אגורות ליום.

דמי ניהול משתנים בקרנות מחקות ישראליות

פטנט ישראלי לא רע בעיני מדובר רק בקרנות ישראליות וזה אומר כזה דבר: גובה דמי ניהול הוא סוג של רצועת ביטחון. כלומר אם מנהל הקרן השיא תשואה מעל אותם דמי ניהול אז הוא לוקח את ההפרש של דמי הניהול המשתנים. אם זה מתחת לתשואת המדד, אז אתם “מרוויחים” פה את הפרש דמי הניהול על הקרן המחקה שלכם.

התבלבלתם? לא נורא, הנה דוגמה לחישוב דמי ניהול משתנים בקרנות מחקות ישראליות

נגיד שיש דמי ניהול משתנים בגובה 0.1% והתשואה של הקרן עצמה היתה 0.5% מעל המדד, אז מנהל הקרן לוקח לעצמו 0.4% ואתם מרווחים פה 0.1% מעל המדד. מבאס כי יכולנו לגרוף את כל ה 0.5%, נכון? אבל כמו כל דבר בחיים יש יתרונות וחסרונות לכל מוצר. איפה זה יכול להיות יתרון? אם הקרן מפסידה.

מה קורה כאשר מפסידים? אז בדוגמה הזו נגיד שהקרן הפסידה 0.5% מתחת למדד. אתם “סופגים” רק 0.4%, והקרן המחקה סופגת 0.1%.

מבינים? יש פה סוג של גידור ברווח ובהפסד. רוצים לקרוא עוד על קרנות מחקות ישראליות והיתרונות שלהן? כנסו למדריך קרנות סל מחקות מדד.

דמי נאמנות בקרנות סל מחקות מדד

לכל קרן סל יש גוף נאמן, שמה שמור הכסף שלכם. זה לא בחינם ואנחנו משלמים על זה. ממש בקטנה לרב, אבל חשוב להכיר. אין יותר מדי מה להתעכב על זה.

עמלת הפצה

עזבו. שקוף לכם. באמת!

לא מאמינים לי? טוב, אז תדעו שזו עמלה שהקרן משלמת לבנקים על זה שהם משווקים את הקרן – עמלת שיווק לניירות ערך. אתם לא משלמים פה כלום. יאללה בואו נמשיך כדי שיהיה זמן לאכול גלידת פיסטוק.

שיעור הוספה

איזו עמלה מטופשת, נשבע לכם! אחת המוזרות. זה בתכלס סוג של מס רכישה. משלמים את זה באופן חד פעמי ברכישה. כל פעם שתקנו את הקרן שלכם בבורסה תשלמו את המס. עצה חתולית ממני, נסו להימנע מקרנות כאלו. זה סתם מרגיז ומעצבן. לא חסרות קרנות סל שהן ללא שיעור הוספה.